Após registrar prejuízo de R$ 11,239 bilhões com sua posição em swap cambial pelo critério de caixa em abril, o Banco Central teve resultado negativo de R$ 3,367 bilhões com esses contratos em maio, até o dia 24.
Pelo conceito de competência, houve ganho de R$ 2,963 bilhões. O resultado pelo critério de competência inclui ganhos e perdas ocorridos no mês, independentemente da data de liquidação financeira. A liquidação financeira desse resultado (caixa) ocorre no dia seguinte, em D+1.
Com a rentabilidade na administração das reservas internacionais, houve lucro de R$ 10,679 bilhões. Entram no cálculo ganhos e prejuízos com a correção cambial, a marcação a mercado e os juros.
Já o resultado líquido das reservas, que é a rentabilidade menos o custo de captação, ficou positivo em R$ 104 milhões no período. O resultado das operações cambiais, por sua vez, mostrou ganho de R$ 3,067 bilhões.
O BC sempre destaca que, tanto em relação às operações de swap cambial quanto à administração das reservas internacionais, não visa ao lucro, mas fornecer hedge ao mercado em tempos de volatilidade e manter um colchão de liquidez para momentos de crise.
Acumulado do ano
No acumulado de 2024 até o dia 24 de maio, o resultado com a posição de swaps cambiais do BC foi negativo em R$ 24,160 bilhões no critério caixa e em R$ 23,061 bilhões no conceito de competência.
Com a rentabilidade na administração das reservas internacionais, houve ganho de R$ 100,874 bilhões no ano, até o fim da semana passada. O resultado líquido das reservas ficou positivo em R$ 42,708 bilhões. Já o resultado das operações cambiais mostrou ganho de R$ 19,648 bilhões
